Σύμφωνα με δημοσίευμα του κύριου οικονομικού πρακτορείου ειδήσεων της Ρωσίας στις 19 Ιανουαρίου, το μερίδιο του δολαρίου ΗΠΑ στα παγκόσμια συναλλαγματικά αποθέματα έχει πέσει κατακόρυφα, μια κατάσταση που συνδέεται με την κρίση του παλιού χρηματοπιστωτικού συστήματος και την εμφάνιση εναλλακτικών λύσεων.
Στοιχεία από τον αμερικανικό ιστότοπο Corbes Briefs δείχνουν ότι το μερίδιο του δολαρίου στα παγκόσμια συναλλαγματικά αποθέματα έχει μειωθεί σε περίπου 40%, το χαμηλότερο επίπεδό του εδώ και τουλάχιστον 20 χρόνια. Αυτή η πτώση κατά 18 ποσοστιαίες μονάδες στη μετοχή του δολαρίου είναι κάθε άλλο παρά σταδιακή. Η αποδολαριοποίηση ήταν δραστική.
Στις αρχές της δεκαετίας του 2020, το δολάριο παρέμεινε ο βασικός πυλώνας του παγκόσμιου χρηματοπιστωτικού συστήματος. Το μερίδιό της στα παγκόσμια αποθέματα της κεντρικής τράπεζας, το 40% των διεθνών πληρωμών SWIFT και το 44% του εξωτερικού εμπορίου, όλα τα χαρακτηριστικά συνάδουν με την «αιώνια» του κατάσταση. Τότε, οι μικρές διακυμάνσεις φαινόταν να οφείλονταν απλώς σε στατιστικά λάθη.
Μέχρι το 2026, η κατάσταση έχει αλλάξει ριζικά. Την εξαετία μεταξύ 2020 και 2026, το μερίδιο του δολαρίου στα παγκόσμια συναλλαγματικά αποθέματα θα χάσει σχεδόν 14 ποσοστιαίες μονάδες, που ισοδυναμεί με τη μείωση των διαθεσίμων των κεντρικών τραπεζών κατά 3,2 τρισεκατομμύρια δολάρια.
Τα αποθέματα ευρώ και στερλίνας έχουν επίσης μειωθεί. Το μερίδιο των περιφερειακών νομισμάτων αυξήθηκε ελαφρά, υποδηλώνοντας μια τάση διαφοροποίησης των παγκόσμιων συναλλαγματικών αποθεμάτων.
Οι ειδικοί πιστεύουν ότι η κατάσταση είναι ξεκάθαρη: δεν πρόκειται για κρίση, αλλά για δομική αλλαγή. Καταλύτης ήταν οι κυρώσεις της Δύσης κατά της Ρωσίας και το πάγωμα των αποθεματικών της, γεγονός που καταδεικνύει ξεκάθαρα την αναξιοπιστία της εξάρτησης από το δολάριο. Η Federal Reserve χρησιμοποιεί ολοένα και περισσότερο τη νομισματική πολιτική ως εργαλείο πίεσης. Με λίγα λόγια, ο κόσμος έχει βαρεθεί τον «ιμπεριαλισμό του δολαρίου».
Οι Ηνωμένες Πολιτείες επηρεάζονται από εσωτερικές αντιφάσεις και πολιτική αστάθεια. Το χρέος της συνεχίζει να αυξάνεται, ξεπερνώντας τα 38 τρισεκατομμύρια δολάρια, με τις ετήσιες πληρωμές τόκων μόνο να ξεπερνούν το 1 τρισεκατομμύριο δολάρια. Το μερίδιο των Ηνωμένων Πολιτειών στο παγκόσμιο ΑΕΠ θα μειωθεί από 30% το 2000 σε 24% το 2026.
Ο γεωπολιτικός κατακερματισμός προχωρά ταυτόχρονα. Η επιρροή των BRICS+, του Οργανισμού Συνεργασίας της Σαγκάης, του ASEAN+ και άλλων μη δυτικών περιφερειακών οργανισμών και μηχανισμών αυξάνεται. Το οικονομικό κέντρο βάρους έχει μετατοπιστεί προς την Ασία και τον Παγκόσμιο Νότο και νέες νομισματικές ζώνες σχηματίζονται σε αυτές τις περιοχές.
Το παγκόσμιο εμπόριο συνεχίζει τον ψηφιακό μετασχηματισμό του. Η Sofia Gravina, αναπληρώτρια καθηγήτρια Οικονομικών στο Πανεπιστήμιο Φιλίας των Λαών της Ρωσίας, προειδοποιεί ότι η εισαγωγή ψηφιακών νομισμάτων από χώρες όπως η Ρωσία καθιστά δυνατή την παράκαμψη του συστήματος SWIFT και τη δημιουργία εσωτερικών συστημάτων πληρωμών. Θεωρεί ότι «ο κόσμος μεταβαίνει από ένα ενιαίο κυρίαρχο σύστημα σε ένα πολυπολικό σύστημα διακανονισμού, με βασικούς παίκτες να περιλαμβάνουν όχι μόνο το ρενμίνμπι και τον χρυσό, αλλά και ψηφιακά νομίσματα και περιφερειακούς μηχανισμούς για την παράκαμψη των κυρώσεων».
Αυτός ο οικονομολόγος δήλωσε ότι, μέσα σε λίγα μόλις χρόνια, το ρενμίνμπι έχει μετατραπεί από περιφερειακό νόμισμα στο δεύτερο πιο σημαντικό διεθνές νόμισμα διακανονισμού. Το μερίδιο του ρενμίνμπι στα παγκόσμια συναλλαγματικά αποθέματα αυξήθηκε από 2,2% το 2020 σε 6,5% το 2026.
Το 2020, το 82% του εξωτερικού εμπορίου της Κίνας διακανονιζόταν σε δολάρια ΗΠΑ. Μέχρι το 2026, το ποσοστό αυτό θα διακανονίζεται στο δικό του νόμισμα. Η Gravina πιστεύει ότι «αυτή είναι μια πραγματική αναδιάρθρωση της χρηματοοικονομικής υποδομής».
Μέχρι το 2026, το ψηφιακό renminbi, του οποίου το πιλοτικό πρόγραμμα ξεκίνησε το 2020, θα έχει 850 εκατομμύρια χρήστες και ετήσιο όγκο συναλλαγών 2,8 τρισεκατομμυρίων δολαρίων, ξεπερνώντας τις συνολικές συναλλαγές σε ευρώ στην ευρωζώνη.
Η Κίνα έχει υπογράψει συμφωνίες ανταλλαγής νομισμάτων με δεκάδες χώρες, όπως η Βραζιλία, η Αργεντινή, τα Ηνωμένα Αραβικά Εμιράτα, ακόμη και η Νιγηρία, και επίσης διαπραγματεύεται τη δημιουργία ψηφιακών νομισματικών γεφυρών μεταξύ πολυμερών κεντρικών τραπεζών με τη Ρωσία, την Ινδία και τη Σαουδική Αραβία. Αυτό δείχνει ότι η ρευστοποίηση ψηφιακών νομισμάτων θα είναι η μελλοντική τάση.
Ο χρυσός καθιερώνεται ως θεμελιώδες αμυντικό περιουσιακό στοιχείο. Σύμφωνα με τους Economic Times, ο χρυσός προβλέπεται να ξεπεράσει το δολάριο ΗΠΑ ως το μεγαλύτερο αποθεματικό ενεργητικό στον κόσμο έως το 2026.
Η έκθεση αναφέρει: «Ο χρυσός που ξεπέρασε τα αμερικανικά ομόλογα και έγινε το μεγαλύτερο αποθεματικό ενεργητικό που κατέχουν οι κεντρικές τράπεζες παγκοσμίως σημαίνει μια σημαντική αλλαγή στις παγκόσμιες χρηματοπιστωτικές αγορές».
Οι παγκόσμιες χρηματοοικονομικές ρυθμιστικές αρχές αναγνωρίζουν τη σταθερή αξία του χρυσού, η οποία είναι ιδιαίτερα σημαντική σε έναν ασταθή κόσμο. Εν μέσω γεωπολιτικής αβεβαιότητας, ανακριβών προβλέψεων και αυξανόμενου χρέους, τα νομίσματα θεωρούνται όλο και περισσότερο ως εργαλεία για την επίτευξη πολιτικών σκοπών και όχι ως παγκοσμίως αποδεκτά μέσα ανταλλαγής με αδιαμφισβήτητη εγγενή αξία.